第四节

财富学真相

上篇提到，如果让钱小白这样毫无经验的“理财小白”直接参考财富达人金多多的所有理财攻略，依样画葫芦，是否他的财富就能快速增加，短期内追上金多多呢？

答案是否定的。因为“别人”写的财富学基本上没用。

请注意，这里所谓的财富学，并不是指那些专门介绍理财技巧和赚钱知识的科学论述或者经验之谈，而是指学习基本的财务知识和个人理财概念，这些是我们实现个人财富保值的前提。

能力圈问题

能有力支持我这个观点的逻辑就是能力圈问题。每个人在通往成功之路上都会遇到能力圈问题，这一问题源于认知限制、学习限制、时间限制和机遇限制等。

大白话就是：我们无法赚取能力圈之外的钱，这就表明我们无法从别人的财富学说中获得快速发财的机会。

所谓能力圈就是要明确知道自己不知道什么；要勇于承认自己的无知；要比别人更清楚自己能力的大小。讲到这个问题，我们得先认识一位杰出的投资家——查理·芒格。

如果我们要选出世上典型的聪明人，那么芒格应该是那个一定能入选的人。

他所接受的是最精英的教育，这一点在他的教育背景和青年岁月中显而易见。他于1942年入伍，后在加州理工大学就读，成为第二次世界大战时的军事气象学家，后来又进入哈佛法学院学习，并最终开办了自己的律师事务所。他的智慧是毋庸置疑的。

在投资方面，他有着惊人的天赋，一个从未选修过经济学、商业、市场营销、金融、心理学或会计学课程的人，却成功地成了我们这个时代伟大的、令人钦佩的投资家之一。他的思想总能让人看到高度的理性和逻辑思辨力，他是具备独特思考能力的“长赢者”。

他是股神沃伦·巴菲特的亲密战友，也是伯克希尔·哈撒韦（Berkshire Hathaway）公司的主要创始人之一。

芒格曾经不止一次地表达过，对于那些他本人没有任何经验和理解的行业和企业，他原则上不会去投资。因为他看不懂这些技术和业务的本质。

可见，我们需要十分清楚自己的不足，要十分清楚有很多事我们自己做不到，所以要谨小慎微地留在自己的“能力圈”中。“能力圈”其实是股神巴菲特提出的重要概念。巴菲特和芒格都不止一次地提过，他们的“能力圈”是一个非常小的圆圈。

这是一个多么朴素的原理。历史实践证明，依据这条原则，芒格虽然错过了美国硅谷一众互联网企业和科创企业的爆发式增长，但也因为他的谨慎，成功地躲过了这些企业在周期性爆发后的剧烈下跌，从而能在整体和长远上保持令人瞩目的高收益率。

用一句话总结能力圈：人们都在努力变得聪明，但我们所要做的是不要变得愚蠢，而这比大多数人想象的都要难。

要认清自己的能力圈，尽可能利用自己的知识，远离不懂的事物。在工作和生活中，学会规避困难，避免显露自己的愚钝比寻求聪明更容易。

建议每个人都时时提醒自己保持敬畏，保持谦虚，戒骄戒躁，不要盲目追随那些所谓让人一夜暴富的“别人的财富学”。

幸存者偏差

除了每个人的能力圈不同，导致我们无法简单复制别人的“财富密码”的另一个关键原因是幸存者偏差。

该问题来自统计学中的一个常见偏差问题，指的是当你倾向于评估某个事项的成功结果而忽视失败的情况时，就会出现抽样偏差。这种抽样偏差会使平均结果向成功倾斜，从而描绘出比实际情况更美好的图景。

究其原因，人们的本性很可能更加倾向于强调成功而有意无意地忽略失败，人们听到一位企业家分享自己的成功故事会感觉很振奋，但可能无法意识到其实有更多相似的企业家失败了。相对于失败案例，我们可能更关注和分享成功的故事。此外，成功的案例通常比失败的案例更引人注目，也更容易让人产生联想。

同样，在某些情况下，我们更容易接触到失败或者负面的案例，而这其实也是一种幸存者偏差。比如，在一些社交媒体平台，当我们搜索皮肤炎症的案例照片，希望对比自己皮肤上最近长出的小痘痘是否严重时，可能会搜索到令人触目惊心的皮肤病变图片，让我们吓出一身冷汗。

究其原因，撇开平台推荐算法的作用，并不是因为我们的小痘痘大概率是恶性的皮肤病变，而是因为那些有重大恶性皮肤问题的社交媒体用户，为了寻求对策，更有可能在平台上去分享他们的照片。

总之，只关注极端案例而忽视其他更广泛案例就会带来幸存者偏差。毕竟，如果不对案例进行全面评估，就会忽略真实情况。不完整的数据会扭曲结果，使我们误入歧途。

幸存者偏差的一个有名的早期例子来自第二次世界大战期间盟军执行完轰炸任务返航的飞机。军方希望在飞机上安装装甲，以保护易受攻击的部位。但是，他们不能在飞机所有地方都安装装甲，因为装甲太重了。

军方查看了那些成功返航的飞机上的弹孔。他们首先倾向于加固这些飞机被击中最多的位置。这似乎是有道理的，然而，数学家亚伯拉罕·瓦尔德（Abraham Wald）意识到这里面产生了幸存者偏差问题。认为应该按幸存飞机未被击中的地方加固装甲。

同样，很多财富学说是建立在那些成功人士或者极端案例基础上的，比如，有一个富豪因为某种原因在年少时就积累了一笔钱，然后通过创业和理财获得了财富。在这种情况下，幸存者偏差就发挥了作用。因为我们无法知悉那些失败的例子，看不到可能为数更多的那些创业或理财失败的例子，也忽视了那些无法在年少时期就积累一笔钱的人的失败案例。我们通常难以复制这位富豪的老路，甚至可能误入歧途，产生亏损。

换句话说，如果只学习那些“存活下来”的财富学，对财富管理可能会带有某种偏见。因为其中遗漏了更为全面的样本的情况，得到的是一种错误的或者有偏差的知识。

如何利用财富学

对于财富学，我们一是要认清能力圈问题，二是要明白幸存者偏差问题，意识到别人成功的方案，对我们未必适用。举个简单的例子，国外有本书在教授理财技巧时，特别指出要在工作之余寻找一个能够增加收入的副业，从而增加理财的基础存款。

这个出发点当然是好的，勤勉的人本就应该获得更多的财富，因为这牺牲了一些私人的休息时间。但对正处于职场攻坚阶段，需要频繁加班完成项目，或者需要经常出差的人来说，这个副业策略显然是不合适的。如果勉强实施，即便是年轻人，也可能会危及身体的健康。

又比如，有些人上有老下有小，财务状况根本不允许将大量存款投入超高风险或者流动性非常差的资产类别中。如果这些人盲目听从某些财富学的建议，不假思索地这样做了，不但财富可能遭受损失，而且会严重影响到家人的生活品质。

当然，财富学或许也有一定的价值，我们要做的则是认清楚自己的能力圈，学习其中适合自己实际情况的部分，规避掉那些不适合个人状况的内容。

说到底，能否利用好财富学取决于个人的领悟力和辨别力。一些优质的财富学资料可能会提供有价值的建议和财富积累策略，而另一些劣质的则可能充斥着速成计划或空洞的承诺。重要的是，在阅读或者学习这些资料之前，要研究透作者的情况并评估内容本身的质量，始终以健康的怀疑态度对待任何理财建议。

重要的是要明白，财富积累是一个长期的过程，需要自律、勤奋和耐心。这世界上绝对没有快速致富的妙方。

另一个重要方法是要以“挑刺”的心态来对待财富学。

一是要通过多元化视角，寻找能提供各种观点和致富策略的资料。对一个人有效的策略可能对另一个人无效，因此探索不同的方法并找到能引起你共鸣的方法才是有价值的。

二是要确认作者的可信度。要研究作者的背景和资历，了解他们是否有金融方面的经验或成功积累财富的记录，要确保作者具备必要的专业知识，能够提供可靠的建议。

三是要寻找能提供可操作步骤和实用建议的资料，比如有客观科学的理财模型和各类公式的计算步骤，而不是只有含糊不清的言论或过于乐观的说法，要有能指导我们了解个人理财、设定理财目标和实施有效策略的具体步骤。

四是要谨慎对待那些承诺快速、轻松解决致富问题的财富学说。积累财富通常是一项长期的工作，需要持之以恒的努力、自律和耐心。

最后，在准备相信任何财富学说之前，还要积极寻求各方面专业人士或者成功人士的意见。

总之，没有任何财富学能确保人们瞬间致富或成功。管理财富是一个多方面的复杂过程，归根结底，重要的是将财富学视为潜在的灵感和知识来源，并始终运用批判性思维，根据自身情况做出决策。